Honrar os compromissos financeiros deve ser uma das principais preocupações dos empreendedores. Afinal, caso as contas se acumulem, o negócio passa a se tornar inviável. Por isso, toda empresa precisa se atentar para os indicadores que mostram sua saúde financeira, incluindo sua capacidade de fazer os pagamentos necessários que é o que o indicador de liquidez seca demonstra.
Este não é um dos indicadores mais conhecidos pelas empresas, mas o que ele revela ajuda a entender sua situação financeira e prevenir o risco de não pagar fornecedores e tributos, acarretando multas e problemas para o negócio.
Neste artigo você entenderá o que é, qual é a importância e como calcular a liquidez seca. Vamos lá?
O que é liquidez seca?
A liquidez seca é apenas um dos indicadores de liquidez de uma empresa. Você também pode calcular a liquidez corrente, imediata e geral para ter uma visão mais completa sobre a capacidade de pagamento do seu negócio.
Todos esses indicadores ajudam a identificar a capacidade da empresa de quitar suas obrigações financeiras com terceiros, como empréstimos, financiamentos, impostos e fornecedores.
De maneira geral, esses indicadores comparam os ativos circulantes (dinheiro em caixa, contas a receber, estoques, tributos a recuperar etc.) e os passivos circulantes (fornecedores, empréstimos, tributos a pagar, obrigações trabalhistas etc.). Mas, cada um tem uma especificidade oferecendo uma perspectiva diferente sobre as finanças do negócio.
A liquidez seca avalia especificamente a situação da empresa a curto prazo e desconsidera os estoques no cálculo, já que eles não estão necessariamente disponíveis (a disponibilidade do capital depende das vendas dos produtos).
Trata-se, então, de um indicador cauteloso, pois a empresa não pode contar com a exatidão desse valor.
Como calcular a liquidez seca?
A fórmula para o cálculo da liquidez seca é a seguinte:
Liquidez Seca = (Ativo Circulante – Estoques) / Passivo Circulante
Vejamos agora um exemplo de aplicação da fórmula:
Digamos que uma empresa tenha R$ 50.000 em ativos circulantes. Deste valor, R$ 5.000 são referentes aos estoques. Já em passivos circulantes, ela soma R$ 35.000.
Ao aplicar a fórmula do indicador de liquidez seca, o cálculo fica assim:
(50.000 – 5.000) / 35.000 = 1,28
O que significa esse resultado? Significa que quanto maior for esse número, mais liquidez a empresa tem a curto prazo.
- Caso o indicador de liquidez seca seja maior que 1, significa que a empresa tem mais ativos líquidos (exceto os estoques) que obrigações de curto prazo na data do balanço, ou seja, existe uma folga no disponível para liquidação das obrigações;
- Caso seja menor que 1, a empresa tem mais obrigações que valores disponíveis;
- E, se for igual a 1, os ativos e os passivos estão em equilíbrio para honrar os pagamentos.
Como já colocamos, os estoques são excluídos do grupo de ativos circulantes, pois não apresentam liquidez compatível com os demais valores desse grupo patrimonial.
Já a liquidez corrente considera os estoques no cálculo dentro do grupo de ativos circulantes da empresa. Por isso, o resultado do cálculo da liquidez seca será sempre igual ou menor que o de liquidez corrente.
Outro cálculo, mais conservador, é a liquidez imediata, que considera apenas os valores que estão disponíveis imediatamente. Desconsidera, portanto, os estoques, contas e valores a receber, revelando a capacidade de honrar os pagamentos a curtíssimo prazo.
A liquidez geral, por sua vez, considera não só os valores disponíveis no curto prazo, mas também a previsão de médio e longo prazo, ou seja, além de 12 meses à frente.
Qual é o impacto da liquidez seca para o negócio?
Quando o resultado da liquidez seca identifica algum problema, significa que a empresa tem contas a vencer, mas não tem caixa para cumprir suas obrigações. Por isso, esse indicador se torna essencial na identificação da sua capacidade de pagamento.
Porém, é importante considerar outros indicadores de desempenho, como os demais índices de liquidez e a necessidade de capital de giro. Em conjunto, esses indicadores podem oferecer uma visão completa sobre a sua capacidade de quitar seus pagamentos e a necessidade de adotar soluções para desafogar as contas, como negociar pagamentos com fornecedores e reduzir o ciclo de caixa da empresa, por exemplo.
Mas não se esqueça que antes de calcular a liquidez seca você deve ter os principais demonstrativos contábeis — Fluxo de Caixa, Demonstrativo de Resultado do Exercício (DRE) e Balanço Patrimonial — com dados completos e a correta classificação entre essas contas. Isso garante que você terá a informação certa para embasar a tomada de decisões em relação às finanças da empresa.
Para ter uma percepção completa sobre o desempenho do seu negócio, outros indicadores financeiros também devem entrar na sua mira. Como os índices de rentabilidade, que revelam se os investimentos estão dando retorno.
Leia então nosso artigo sobre o que são e como calcular os índices de rentabilidade e siga aprimorando a contabilidade da sua empresa!
